7.  ПРАВИЛА РАЗМЕЩЕНИЯ СТРАХОВЩИКАМИ СРЕДСТВ СТРАХОВЫХ РЕЗЕРВОВ

Правила размещения страховщиками средств страховых резервов (далее — Правила) утверждены Приказом Министерства финансов Российской Федерации от 8 августа 2005 года № 100н

I. Общие положения

1. Правила разработаны на основании пункта 4 статьи 25 и пункта 4 статьи 26 Закона Российской Федерации от 27.11.1992 №4015-1 "Об организации страхового дела в Российской Федерации".

2. Под Правилами размещения средств страховых резервов понимаются требования к составу и структуре активов, принимаемых для покрытия (обеспечения) страховых резервов.

3. Активы, принимаемые для покрытия страховых резервов, должны удовлетворять условиям диверсификации, возвратности, доходности (прибыльности) и ликвидности.

4. Действие Правил не распространяется на состав и структуру активов, принимаемых для покрытия (обеспечения) страховых резервов, сформированных по обязательному медицинскому страхованию.

5. Страховщики обязаны соблюдать требования, установленные Правилами.

Контроль за соблюдением страховщиками требований, установленных Правилами, осуществляется Федеральной службой страхового надзора.

Неисполнение страховщиком требований Правил является основанием для принятия Федеральной службой страхового надзора к страховщику  мер в соответствии с Законом Российской Федерации от 27.11.1992 №4015-1 "Об  организации  страхового  дела в Российской Федерации".

II. Виды активов, принимаемых для покрытия страховых резервов

6. Для покрытия страховых резервов принимаются следующие виды активов:

1) федеральные государственные ценные бумаги и ценные бумаги, обязательства по которым гарантированы Российской Федерацией;

2) государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации;

3) муниципальные ценные бумаги;

4) акции;

5) облигации, кроме относящихся к подпунктам 1 — 3 настоящего пункта;

6) векселя организаций;

7) жилищные сертификаты;

8) инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов;

9) вклады (депозиты) в  банках, в том числе удостоверенные депозитными сертификатами;

10) сертификаты долевого участия в общих фондах банковского управления;

11) недвижимое имущество;

12) доля перестраховщиков в страховых резервах;

13) депо премий по рискам, принятым в перестрахование;

14) дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых агентов;

15) денежная наличность;

16) денежные средства в валюте Российской Федерации на счетах в банках;

17) денежные средства в иностранной валюте на счетах в банках;

18) слитки золота, серебра, платины и палладия, а также памятные монеты Российской Федерации из драгоценных металлов;

19) ипотечные ценные бумаги;

20) займы страхователям по договорам страхования жизни.

III. Требования к активам, принимаемым для покрытия

      страховых резервов

7. Для покрытия страховых резервов могут быть приняты только:

1) ценные бумаги, кроме указанных в подпунктах 6, 7, 8 и 9 пункта 6 Правил, отвечающие хотя бы одному из следующих требований:

а) включены в котировальный список "А" первого уровня хотя бы одним организатором торговли на рынке ценных бумаг;

б) выпущены эмитентами, имеющими рейтинг международных рейтинговых агентств "Стэндард энд Пурс", "Мудис Инвестор Сервис" и "Фитч Инк" не менее двух уровней от суверенного рейтинга Российской Федерации, но не ниже уровня ВВ-, Ва3 и ВВ- соответственно или рейтинг аналогичного уровня российских рейтинговых агентств;

2) жилищные сертификаты, выпущенные на территории Российской Федерации;

3) инвестиционные паи открытых и интервальных паевых инвестиционных фондов, правила доверительного управления которых зарегистрированы в установленном порядке федеральным органом исполнительной власти по рынку ценных бумаг и инвестиционная декларация которых ограничивается активами, указанными в подпунктах 1-9, 11, 15-17, 19 пункта 6 Правил;

4) вклады (депозиты), в том числе удостоверенные депозитными сертификатами, в банках, имеющих лицензию на осуществление банковских операций;

5) векселя организаций, имеющих рейтинг международных рейтинговых агентств "Стэндард энд Пурс", "Мудис Инвестор Сервис" и "Фитч Инк" не менее двух уровней от суверенного рейтинга Российской Федерации, но не ниже уровня ВВ-, Ва3 и ВВ- соответственно или рейтинг аналогичного уровня российских рейтинговых агентств;

6) сертификаты долевого участия в общих фондах банковского управления, зарегистрированные в установленном порядке, инвестиционная декларация  которых ограничивается активами, указанными в подпунктах 1-7, 9, 11, 15-17, 19 пункта 6 Правил;

7) недвижимое имущество (за исключением подлежащих государственной регистрации воздушных и морских судов, судов внутреннего плавания и космических объектов),  рыночная стоимость которого подтверждена в соответствии с требованиями, установленными законодательством Российской Федерации, независимым оценщиком;

8) доля перестраховщиков, которые отвечают одному из следующих требований:

а) являются резидентами Российской Федерации и имеют лицензию на осуществление  перестрахования  и  удовлетворяют требованиям статьи 25 Закона РФ "Об организации страхового дела в Российской Федерации";

б) не являются резидентами Российской Федерации, имеют право в соответствии с национальным законодательством государства, на территории которого учреждено данное юридическое лицо, осуществлять перестраховочную деятельность и имеют рейтинг хотя бы одного из пяти международных рейтинговых агентств: "Эй. Эм. Бест Ко", "Стэндард энд Пурс", "Фитч Инк", "Мудис Инвестор Сервис", "Вейсс Рейтингс Инк". При этом присвоенный рейтинг, в зависимости от рейтинговых классов указанных рейтинговых агентств, должен быть не ниже:

- "В+" по классификации рейтингового агентства "Эй. Эм. Бест Ко";

- "ВВВ-" по классификации рейтингового агентства "Стэндард энд Пурс";

- "ВВВ-" по классификации рейтингового агентства "Фитч Инк";

- "Ваа3" по классификации рейтингового агентства "Мудис Инвестор Сервис";

- "В-" по классификации  рейтингового агентства "Вейсс Рейтингс Инк".

В случае если перестраховщики не являются резидентами Российской Федерации и имеют рейтинг нескольких из вышеперечисленных агентств, то каждый присвоенный рейтинг должен удовлетворять представленным ограничениям на рейтинговый класс.

9) дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых агентов, платежи по которой  ожидаются в течение трех месяцев

после отчетной даты, не являющаяся  просроченной и возникшая в результате операций страхования и перестрахования;

10) займы, предоставленные в соответствии со статьей 26 Закона РФ "Об организации страхового дела в Российской Федерации" страхователям — физическим лицам по договорам страхования жизни, заключенным на срок не менее пяти лет, в пределах страхового резерва, сформированного по договору страхования, при условии их предоставления не ранее чем через два года с начала действия договора страхования жизни, и на возмездной основе (с условием платы за пользование займом в размере не менее нормы доходности от размещения резерва по страхованию жизни, использованной при расчете страхового тарифа).

8. Размещение средств страховых резервов может осуществляться страховщиком самостоятельно, а также путем передачи части средств страховых резервов в доверительное управление доверительным управляющим, являющимся резидентами Российской Федерации.

Страховщик вправе передавать страховые резервы доверительным управляющим, которые имеют рейтинг международных рейтинговых агентств "Стэндард  энд  Пурс",  "Мудис  Инвестор Сервис" и "Фитч Инк" не менее двух уровней от суверенного рейтинга Российской Федерации, но не ниже уровня ВВ-, Ва3 и ВВ- соответственно или рейтинг аналогичного уровня российских рейтинговых агентств, или отобраны Министерством финансов Российской Федерации для заключения договора доверительного управления средствами пенсионных накоплений в целях реализации Федерального закона  от 24.07.2002 №111-ФЗ "Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации" или прошли аналогичный конкурс на соответствие требованиям, предъявляемым Министерством финансов Российской Федерации к управляющим компаниям.

При передаче средств страховых резервов в доверительное управление и выборе инвестиционных направлений страховщик должен руководствоваться требованиями пункта 3 Правил, а также учитывать структуру своего страхового портфеля, сроки действия договоров страхования, вероятность наступления страхового события, возможность исполнения обязанности по осуществлению страховых выплат при нахождении средств страховых резервов в доверительном управлении.

Кроме того, страховщик в договоре доверительного управления предусматривает возможность безусловного изъятия части средств из доверительного управления для осуществления страховых выплат в срок не позднее конца четвертого рабочего дня с даты получения уведомления управляющей компанией.

При передаче в доверительное управление средств страховых резервов, предназначенных для инвестирования в ценные бумаги, должны выполняться требования, указанные в пункте 7 Правил.

9. Для покрытия страховых резервов не принимаются ценные бумаги, эмитентами которых являются страховщики, вклады и доли в складочном или уставном капитале страховщиков, а также активы, приобретенные страховщиком за счет средств, полученных по договорам займа и кредитным договорам.

10. Активы, принимаемые для покрытия страховых резервов, не могут служить предметом залога или источником уплаты кредитору денежных средств по обязательствам гаранта (поручителя).

11. В целях применения Правил активами, находящимися на территории Российской Федерации, считаются:

1) федеральные государственные ценные бумаги и ценные бумаги, обязательства по которым гарантированы Российской Федерацией;

2) государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации;

3) муниципальные ценные бумаги;

4) иные ценные бумаги, указанные в подпунктах 4-9, 19 пункта 6 Правил и выпущенные резидентами Российской Федерации;

5) денежные средства на счетах и вклады (депозиты) в банках, являющихся резидентами Российской Федерации;

6) сертификаты долевого участия в общих фондах банковского управления, доверительное управление в которых осуществляется доверительными управляющими, являющимися резидентами Российской Федерации;

7) недвижимое имущество, расположенное на территории Российской Федерации;

8) доля в страховых резервах перестраховщиков, являющихся резидентами Российской Федерации;

9) депо премий по рискам, принятым в перестрахование, у перестрахователей — резидентов Российской Федерации;

10) дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых агентов, являющихся резидентами Российской Федерации;

11) денежная наличность в рублях;

12) находящиеся на территории Российской Федерации слитки золота, серебра, платины и палладия, а также памятные монеты Российской Федерации из драгоценных металлов;

13) займы страхователям по договорам страхования жизни — физическим лицам, являющимся резидентами Российской Федерации;

14) активы, переданные в доверительное управление доверительным управляющим, являющимся резидентами Российской Федерации.

IV. Требования к структуре активов,

      принимаемых для покрытия страховых резервов

12. Соответствие деятельности страховщика по размещению средств страховых резервов принципам, перечисленным в пункте 3 Правил, определяется выполнением структурных соотношений, указанных в таблице 9.1 к Правилам. Активы, перечисленные в пункте 6 Правил и удовлетворяющие требованиям Правил, но не указанные в таблице 9.1 к Правилам, принимаются для покрытия страховых резервов без ограничений на суммарную стоимость.

Общая стоимость активов, принимаемых для покрытия страховых резервов, должна быть не менее суммарной величины страховых резервов.

13. При расчете структурных соотношений активов и резервов, указанных в таблице 7.1 к Правилам, принимается балансовая стоимость активов.

Таблица 7.1 Структурные соотношения активов и резервов

Величина активов, принимаемых для

покрытия страховых резервов

Не более

1.

Стоимость государственных ценных бумаг субъектов Российской Федерации и муниципальных ценных бумаг

30% от суммарной величины страховых резервов

2.

Стоимость государственных ценных бумаг субъектов Российской Федерации

15% от суммарной величины страховых резервов

3.

Стоимость муниципальных ценных бумаг одного органа местного самоуправления

10% от суммарной величины страховых резервов

4.

Стоимость вкладов (депозитов), в том числе удостоверенных депозитными сертификатами, в банках, не имеющих рейтинги, указанные в пункте 4 настоящей Таблицы

20% от суммарной величины страховых резервов

5.


Максимальная стоимость вкладов (депозитов) в банках, в том числе удостоверенных депозитными сертификатами

40% от суммарной величины страховых резервов

6.

Максимальная стоимость вкладов (депозитов), в том удостоверенных депозитными сертификатами, одного банка

20% от суммарной величины страховых резервов

7.

Стоимость акций

15% от суммарной величины страховых резервов

8.

Стоимость облигаций (кроме федеральных государственных ценных бумаг и ценных бумаг, обязательства по которым гарантированы РФ государственных ценных бумаг субъектов РФ муниципальных ценных бумаг и ипотечных ценных бумаг)

20% от суммарной величины страховых резервов

Продолжение таблицы 7.1

1.

Стоимость векселей организаций

10% от суммарной величины страховых резервов

2.

Стоимость жилищных сертификатов

5% от суммарной величины страховых резервов

3.

Суммарная стоимость инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов и сертификатов долевого участия в общих фондах банковского управления

10% от величины страховых резервов по страхованию жизни и 5% от величины страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни

4.

Стоимость прав собственности на долю в общих фондах банковского управления одного доверительного управляющего

15% от суммарной величины страховых резервов

5.

Суммарная стоимость ценных бумаг, эмитированных одним юридическим лицом

10% от суммарной величины страховых резервов

6.

Стоимость недвижимого имущества

20% от величины страховых резервов по страхованию жизни и 10% от величины страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни

7.

Стоимость одного объекта недвижимости

10 % от суммарной величины страховых резервов

8.

Стоимость слитков золота, серебра, платины и палладия, а также памятных монет Российской Федерации из драгоценных металлов

10 % от суммарной величины страховых резервов

9.

Суммарная величина доли перестраховщиков в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в резерве заявленных, но не урегулированных убытков)

20% от величины страх. резервов по страхованию жизни и 50% от величины страх. резервов по страхованию иному, чем страхование жизни, за исключением резерва заявленных, но не урегулированных убытков (РЗНУ)

10.

Суммарная величина доли перестраховщиков, не являющихся резидентами РФ, в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в резерве заявленных, но не урегулированных убытков)

10% от величины страховых резервов по страхованию жизни и 30% от величины страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни, за исключением РЗНУ

11.

Максимальная величина в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в резерве заявленных, но не урегулированных убытков) доли одного перестраховщика, являющегося резидентом РФ и имеющего рейтинг международных рейтинговых агентств в соответствии с требованиями, установленными абзацами 3-9 подпункта 8 пункта 7 Правил

10% от величины страховых резервов по страхованию жизни и 25% от величины страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни, за исключением резерва заявленных, но не урегулированных убытков

12.

Максимальная величина в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в резерве заявленных, но не урегулированных убытков) доли одного перестраховщика, являющегося резидентом РФ и не имеющего рейтинг международных рейтинговых агентств в соответствии с требованиями, установленными абзацами 3-9 подпункта 8 пункта 7 Правил

10% от величины страховых резервов по страхованию жизни и 15% от величины страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни, за исключением резерва заявленных, но не урегулированных убытков

Продолжение таблицы 7.1

1.

Максимальная величина в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в резерве заявленных, но не урегулированных убытков) доли одного перестраховщика, являющегося резидентом Российской Федерации

10% от величины страховых резервов по страхованию жизни и 25% от величины страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни, за исключением резерва заявленных, но не урегулированных убытков

2.

Депо премий по рискам, принятым в перестрахование

10% от суммарной величины страховых резервов

3.

Дебиторская задолженность страхователей, страховых агентов по страховым премиям (взносам), за исключением дебиторской задолженности страхователей по договорам обязательного гос. страхования

5% от величины страховых резервов по страхованию жизни и 20% от величины резерва незаработанной премии по страхованию иному, чем страхование жизни

4.

Дебиторская задолженность страхователей по договорам обязательного государственного страхования

100% от величины резерва незаработанной премии по договорам обязательного государственного страхования

5.

Дебиторская задолженность перестраховщиков, перестрахователей и страховщиков по операциям перестрахования и сострахования

25% от суммарной величины страховых резервов

6.

Суммарная дебиторская задолженность по операциям страхования, сострахования и перестрахования, за исключением суммы дебиторской задолженности страхователей по договорам обязательного государственного страхования

25% от суммарной величины страховых резервов

7.

Стоимость ипотечных ценных бумаг

5% от суммарной величины страховых резервов по страхованию жизни

8.

Займы страхователям по договорам страхованию жизни

10% от величины страховых резервов по страхованию жизни

9.

Средства страховых резервов, переданные в доверительное управление

20% от суммарной величины страховых резервов

10.

Суммарная стоимость активов, принимаемых для покрытия страховых резервов, не относящихся к находящимся на территории РФ, за исключением доли перестраховщиков, не являющихся резидентами РФ, в страховых резервах

20% от суммарной величины страховых резервов